دلار استرالیا در روز جمعه قرمز شد، عوامل بنیادی ممکن است نزولی را محدود کنند

دلار استرالیا در روز جمعه قرمز شد، عوامل بنیادی ممکن است نزولی را محدود کنند

  • AUD/USD اندکی عقب نشینی کرد و در روز جمعه نزدیک 0.6575 نشست.
  • RBA موضع جنگ طلبانه خود را تکرار می کند و به افزایش AUD کمک می کند.
  • سرمایه گذاران تورم چین گزارش شده در جلسه اروپا را هضم می کنند.

جفت AUD/USD در جلسه روز جمعه شاهد یک افت جزئی در 0.6575 بود که یک نزول ملایم 0.30٪ بود. همانطور که گفته شد، گفتمان تزلزل ناپذیر بانک مرکزی استرالیا (RBA) و ارقام قوی تر تورم چین ممکن است نزولی را برای استرالیا محدود کند.

با توجه به چشم‌انداز پیچیده اقتصادی استرالیا و تمایل تندروانه RBA به دلیل افزایش تورم، بازارها به طور مداوم قیمت‌ها را در سال 2024 تنها 25 واحد در ثانیه کاهش می‌دهند.

محرک‌های روزانه خلاصه بازار: لحن قاطعانه RBA و داده‌های قوی تورم چین ممکن است به نفع دلار استرالیا باشد.

  • بانک مرکزی استرالیا این نرخ ها را حفظ کرد و گفت که “هیئت مدیره هیچ احتمالی را رد نمی کند”. به‌طور قابل‌توجهی، بانک بر اهمیت هوشیاری در قبال ریسک‌های تورمی قابل تصور، که به معنای عدم تغییر سیاست‌های شتاب‌زده است، تأکید کرد.
  • در روز پنجشنبه، میشل بولاک، رئیس بانک مرکزی بانک مرکزی، مجدداً بر کاهش نیاز به کاهش نرخ‌ها تاکید کرد و لحن جنگ طلبانه را اتخاذ کرد و اظهار داشت که هیئت مدیره برای به چالش کشیدن تورم پایدار «در صورت نیاز در افزایش نرخ‌ها تردید نخواهد کرد».
  • در بخش داده‌ها، با تاکید بر گزارش تورم روز جمعه، اداره ملی آمار اعلام کرد که قیمت‌های مصرف‌کننده در چین در ماه جولای سالانه 0.5 درصد در مقابل پیش‌بینی 0.3 درصد افزایش یافته است.
  • جزئیات بیشتر نشان داد که شاخص بهای مصرف کننده در ماه جولای 0.5 درصد افزایش یافت که بالاترین میزان از فوریه بود که نگرانی ها در مورد رکود عمیق اقتصادی در چین را تعدیل کرد.
  • از این نظر، در حالی که خبرهای خوبی از استرالیا می آید، اما نزولی AUD محدود است.

چشم انداز فنی AUD/USD: جفت با مقاومت قوی در همگرایی SMA در حدود 0.6000 مواجه است.

عملکرد قیمت AUD/USD در هفته گذشته نشان می دهد که گاوها با مقاومت قابل توجهی در اطراف سطح 0.6600 مواجه می شوند که همزمان با همگرایی میانگین متحرک ساده 20100 و 200 روزه (SMA) است. با این حال، حمایت به طور مداوم در 0.6500 قوی است.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در اطراف منطقه خنثی راکد بوده است و مقادیر نزدیک به 49 نوسان می کند که نشان دهنده فشار خرید یا فروش قابل توجهی نیست. جهش بزرگ از نزدیک به 30 به 49 در این هفته نشان می دهد که خریداران به سمت افزایش کشش گام برداشته اند.

سوالات متداول تورم

تورم افزایش قیمت یک سبد کالا و خدمات را اندازه گیری می کند. تورم اصلی معمولاً به صورت درصد تغییر ماه به ماه (MoM) و سال به سال (سال) بیان می شود. تورم اصلی عناصر ناپایدارتر مانند غذا و سوخت را که ممکن است به دلیل عوامل ژئوپلیتیکی و فصلی در نوسان باشد، حذف می کند. تورم اصلی رقمی است که اقتصاددانان روی آن تمرکز می کنند و سطحی است که توسط بانک های مرکزی مورد هدف قرار می گیرد، که موظف هستند تورم را در سطح قابل کنترل نگه دارند، معمولاً حدود 2٪.

شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) تغییر قیمت یک سبد کالا و خدمات را در یک دوره زمانی مشخص می کند. معمولاً به صورت درصد تغییر بر اساس ماه به ماه (MoM) و سال به سال (YoY) بیان می شود. CPI اصلی رقمی است که توسط بانک‌های مرکزی مورد هدف قرار می‌گیرد زیرا ورودی‌های غذایی و سوخت نوسان را حذف نمی‌کند. وقتی Core CPI از 2% بالاتر می رود، معمولاً منجر به نرخ بهره بالاتر می شود و بالعکس زمانی که به زیر 2% می رسد. از آنجایی که نرخ بهره بالاتر برای یک ارز مثبت است، تورم بالاتر معمولا منجر به ارز قوی تر می شود. برعکس زمانی که تورم کاهش می یابد صادق است.

اگرچه ممکن است غیرقابل درک به نظر برسد، اما تورم بالا در یک کشور ارزش پول آن کشور را بالا می برد و بالعکس برای کاهش تورم. این به این دلیل است که بانک مرکزی به طور معمول برای مبارزه با تورم بالاتر، نرخ های بهره را افزایش می دهد، که باعث جذب سرمایه جهانی بیشتر از سوی سرمایه گذارانی می شود که به دنبال مکانی پرسود برای پارک پول خود هستند.

قبلاً، طلا در مواقع تورم بالا به دلیل حفظ ارزش خود، دارایی‌ای بود که سرمایه‌گذاران به آن روی می‌آوردند، و در حالی که سرمایه‌گذاران اغلب در مواقع آشفتگی شدید بازار همچنان طلا را برای دارایی‌های امن خود می‌خرند، در بیشتر مواقع اینطور نیست. . این به این دلیل است که وقتی تورم بالا باشد، بانک‌های مرکزی برای مبارزه با آن نرخ‌های بهره تعیین می‌کنند. نرخ‌های بهره بالاتر برای طلا منفی است زیرا هزینه فرصت نگهداری طلا را در مقابل دارایی دارای بهره یا قرار دادن پول در حساب سپرده نقدی افزایش می‌دهد. از سوی دیگر، تورم پایین‌تر برای طلا مثبت است زیرا نرخ‌های بهره را پایین می‌آورد و این فلز درخشان را به یک جایگزین سرمایه‌گذاری بادوام‌تر تبدیل می‌کند.

منبع: https://www.fxstreet.com/news/australian-dollar-down-rbas-hawkish-stance-and-chinese-inflation-data-to-limit-losses-202408091838